SoftBank Group Corp купила опционы на технологические акции на сумму около 50 миллиардов долларов
Экономика05 сентября 2020

SoftBank Group Corp купила опционы на технологические акции на сумму около 50 миллиардов долларов

SoftBank Group Corp купила опционы на технологические акции на сумму около 50 миллиардов долларов. Инвесторы и аналитики говорят, что она подстегнула технологический сектор, сам размер которого способствует более широким движениям рынка.

Представитель SoftBank от комментариев отказался.

Фондовый рынок восстановился до рекордных максимумов в этом году, несмотря на серьезную боль в экономике из-за пандемии коронавируса. Акции технических компаний возглавили движение по мере того, как работа, учеба и развлечения перешли в онлайн, но в последние недели вступили в новую фазу.

До отступления на этой неделе рыночная стоимость Apple Inc. с конца июля выросла почти на 700 миллиардов долларов, а акции Tesla Inc. выросли более чем вдвое, что сделало производителя электромобилей одной из 10 самых ценных компаний мира.

Согласно нормативным документам, SoftBank этой весной купил около 4 миллиардов долларов акций технологических гигантов, таких как Amazon.com Inc., Microsoft Corp. и Netflix Inc., а также долю в Tesla.

SoftBank купил примерно равное количество опционов, привязанных к купленным им базовым акциям. Это позволяет SoftBank получать прибыль от краткосрочного резкого увеличения запасов, а затем получать эту прибыль, передавая свои позиции желающим партнерам.

Инвесторы платят небольшую премию за покупку опционов, что дает им доступ к гораздо большему условному количеству акций. В случае SoftBank опционы на сумму примерно 4 миллиарда долларов привели к риску убытков в размере около 50 миллиардов долларов, согласно источникам.

Горстка крупных технологических компаний - Apple, Microsoft, Amazon, Facebook и Alphabet, владеющая Google, - составляет около четверти индекса S&P 500. Они берут с собой более широкий фондовый рынок, когда они растут или падают. Их резкое ралли в последние недели подтолкнуло фондовый рынок к новым максимумам.

Возможность такого раскручивания оказалась в центре внимания, поскольку высокотехнологичный Nasdaq резко упал во второй день, упав на 1,3% и завершив худшую неделю с марта.

По словам трейдеров, динамика рынка частично объясняется такими инвестициями, как SoftBank. Активность опционов была настолько высокой, что, по словам трейдеров, это помогло усилить ралли акций технологических компаний и вызвало необычную динамику на рынках. О позициях SoftBank по опционам ранее сообщала Financial Times.

По словам трейдеров, опционные стратегии сыграли роль в росте таких акций, как Salesforce.com Inc., которые подскочили на 26% за один день после прибыли. Опционы - это контракты, которые позволяют инвесторам покупать или продавать акции по определенной цене позже. Опционы колл дают право покупать, а путы дают право продавать.

Инвесторы покупают опционные контракты, привязанные к отдельным акциям или широким индексам, таким как S&P 500 или Nasdaq Composite. Когда банки и брокерские конторы предоставляют инвесторам опционы, они остаются наедине с рынками.

Чтобы обнулить эту подверженность риску, дилеры по опционам покупают деривативы и акции. В случае опционов колл это может дать акциям и индексам еще один импульс роста. По мере роста акций им нужно больше хеджировать, что подливает масла в огонь. Подобное хеджирование также может усилить движение, когда рынки пойдут вниз.

По словам трейдеров, было проведено огромное количество сделок по опционам, которые включают покупку опционов на покупку акций, таких как Amazon.com Inc., Adobe Inc., Netflix Inc., Facebook Inc., Microsoft Corp, что породило болтовню на Уолл-стрит.

Часть этой опционной активности исходила от индивидуальных инвесторов, которых соблазнили бесплатными торгами на таких сайтах, как Robinhood Markets Inc. Роль SoftBank указывает на то, что крупные учреждения также играют роль в безумной торговле техническими опционами.

«Это обостряет действия», - сказал Дэнни Кирш, глава отдела опционов брокерской компании Cornerstone Macro, о всплеске активности в сфере опционов на технические услуги.

SoftBank наиболее известен своим фондом Vision Fund стоимостью 100 миллиардов долларов, который инвестирует в стартапы, включая Uber Technologies Inc. и Bytedance, владельца TikTok. Но в июле его основатель и генеральный директор Масаеши Сон объявил о создании нового подразделения для инвестиций в публичные рынки, аналогичного хедж-фонду по своим масштабам и тактике.

Часть этого подразделения включает 12-летний фонд в размере 555 миллионов долларов, одна треть из которых - личные деньги г-на Сона. Это добавляет еще одно щупальце к глобальным инвестиционным амбициям SoftBank, охватывающим все активы.

SoftBank только недавно вышел из тяжелого периода. Ставка компании на арендодателя офиса WeWork провалилась, и SoftBank потребовал ее выручить. Концентрированные инвестиции в стартапы по вызову пассажиров были остановлены, когда пандемия закрыла поездки. Он сообщил об убытках в размере 9 миллиардов долларов в финансовом году, закончившемся в марте, худшем году за всю его историю.

Акции Softbank резко упали в марте, и компания объявила о серьезном изменении стратегии. Это избавит от устаревших активов на сумму более 40 миллиардов долларов. В настоящее время эта цифра составляет более 50 миллиардов долларов и будет включать в себя продажу ее доли в T-Mobile US Inc., китайском гиганте электронной коммерции Alibaba Group и японском телекоммуникационном подразделении SoftBank.

Изначально большая часть этих денежных средств предназначалась для выкупа акций и погашения долгов. Но SoftBank приостановил план обратного выкупа, о котором он объявил в марте, после того, как его акции взлетели вверх. Г-н Сон сказал, что SoftBank не торопится выкупать больше своих облигаций на сумму около 47 миллиардов долларов, поскольку у компании достаточно денежных средств для погашения в течение следующих двух лет, а держатели облигаций не особенно хотят их продавать.

Это уход для г-на Сона, который известен своими долгосрочными ставками на молодые технологические компании, в том числе сделкой на 20 миллионов долларов на Alibaba в 2000 году. Вместо этого фонд будет инвестировать в основном в высоколиквидные, публично торгуемые компании, широко используя деривативы и кредитное плечо для увеличения прибыли.

Некоторых акционеров SoftBank беспокоит новое подразделение по торговле акциями. По словам инвесторов SoftBank, они сами инвестируют в технологические акции и недоумевают, что SoftBank теперь стремится сделать то же самое. По словам компании, г-н Сон, которому принадлежит треть акций фонда торговли акциями, пообещал компенсировать часть дефицита фонда, если он потеряет деньги в конце своего 12-14-летнего срока существования. .

Отвечая на вопрос о доле на собрании виртуальных инвесторов в прошлом месяце, г-н Сон сказал, что хочет рискнуть и получить прибыль.

Написать комментарий
💬 Последние комментарии
777
Похоже,что бритты в своих лабораториях изготовили настолько слабую подделку "новичка",что даже Певчик от нее не пострадала.
ссср
упс...
ссср
а шо там искать. все понятно
ссср
там пустое место...
ссср
огого
777
Не забывайте: люди в своей массе голосовали не ЗА Зеленского,но ПРОТИВ Порошенко. Поэтому в основном никто особых надежд на него не возлагал. Подозреваю,что Зеленский уже не рад роли президента,которая для него - как "чемодан без ручки",- трудно нести,но жалко бросить. Конечно Ющенка,у которого рейтинг упал до 2,5% он все же не переплюнет. И все же любой на его месте облегченно вздохнул бы,избавившись от столь тяжелой ноши.
ВЕСЁЛОМУ РОДЖЕРУ НА ЗАМЕТКУ
ПОСТОЯННО ПЕРЕВОДИШЬ СТРЕЛКИ, ХАМИШЬ БЕЗУДЕРЖНО, НЕ УМЕЕШЬ КРАТКО ИЗЛАГАТЬ СВОИ МЫСЛИ, НЕУЁМНАЯ ЛЮБОВЬ К СЕБЕ ЛЮБИМОМУ, ВСЁ ЭТО - ПАРАНОЙЯ С ШИЗОФРЕНИЕЙ, ПЕРЕХОДЯЩАЯ В МАНИЮ ВЕЛИЧИЯ! ЛЕЧИТЬСЯ ТЕБЕ НУЖНО, ЛЮБЕЗНЫЙ СУДАРЬ!
Авторские статьи
Политика6 часов назад
Святослав Пискун: "Американская послиха из генпрокуратуры не вылазит" 1
Политика10 часов назад
Адвокат Януковича требует от ГБР обнародовать информацию о том, как Турчинов, Яценюк и Порошенко сдали Крым 2
Геополитика16 часов назад
«Закрыть с запада»: Лукашенко объявил об усилении защиты границ с Литвой и Польшей
Геополитика17 часов назад
Черногорское лицемерие Европы
Политика18 часов назад
«Зелен виноград». «Слуги народа» идут к поражению на местных выборах на Западной Украине 1
Политика19 часов назад
Оппозиционному журналисту Дмитрию Васильцу сожгли дом. Зеленский и посол США молчат 1
Геополитика19 часов назад
Анатолий Вассерман: «Отравление» Навального – это операция Трампа против Германии
События в мире20 часов назад
ВИДЕООБОРЗЕНИЕ: приветствие невидимок от Байдена, досадный ляп председателя Европарламента и рукоприкладство президента Гвинеи
Политика21 час назад
Директивное управление Украиной